Geldpolitik der US-Notenbank: Wie denkt der Markt bei Leitzinsänderungen?

Robert Köck

doi:10.5771/9783828869103

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Bibliographic data

Edition: 1/2018
Copyright Year: 2018
ISBN-Print: 978-3-8288-4073-7
ISBN-Online: 978-3-8288-6910-3
Publisher: Tectum, Baden-Baden
Series: Wissenschaftliche Beiträge aus dem Tectum Verlag: Wirtschaftswissenschaften
Volume: 85
Language: German
Pages: 122
Product Type: Monograph

Titelei/Inhaltsverzeichnis Partial access Pages I - VI Download chapter (PDF)
1 - Einleitung No access Pages 1 - 2
2 - Geldpolitik der Federal Reserve Bank und die US-Volkswirtschaft No access Pages 3 - 4
1. 1. 3.1.1 Rationale Erwartungstheorie No access
  2. 3.1.2 Liquiditätsprämientheorie No access
  3. 3.1.3 Marktsegmentierungstheorie No access
  4. 3.1.4 Cashflow Theorie No access
  5. 3.1.5 Geldpolitik und Cashfloweffekte No access
2. 1. 3.2.1 Early Stage Monetary Tightening (Yieldkurve wird flacher) – Trendphase No access
  2. 3.2.2 Late Stage Monetary Tightening (Yieldkurve wird invers) – Endphase No access
  3. 3.2.3 Early Stage Monetary Easing (Yieldkurve ist invers) – Trendphase No access
  4. 3.2.4 Late Stage Monetary Easing (Yieldkurve ist normal) – Endphase No access
1. 4.1 Schätzung der Standardabweichung aus einer Zeitreihe („historische Volatilität“) No access
2. 4.2 Power-Function Modell No access
3. 4.3 Generalized Autoregressive Conditional Heteroskedasticity (GARCH) Modell No access
4. 4.4 Power Function – GARCH Modelle No access
5. 4.5 Schätzung der Standardabweichung aus Preisen für Zinsderivate („Implizite Volatilität“) No access
6. 4.6 Zusammenfassung No access
1. 5.1 Yielddaten No access
2. 5.2 Volatilitätsschätzung mit Hilfe des GARCH-Modells No access
3. 5.3 Empirischen Analyse und Ergebnisse No access
4. 1. 5.4.1 Prüfung auf Korrelation in den täglichen Renditen No access
5. 5.5 Empirische Ergebnisse No access
1. 1. 6.1.1 Markteffizienz No access
  2. 6.1.2 Unvorhergesehene Ereignisse No access
  3. 6.1.3 Effekte mit Wechselwirkung No access
  4. 6.1.4 Länge der Ereignisdauer – des analysierten Ereignisses („Eventwindow“) No access
2. 1. 6.2.1 Analyse der Leitzinsänderungen und der annualisierten täglichen Standardabweichung No access
  2. 6.2.2 Analyse der Zinszyklusphase: März 1988 bis Februar 1994 No access
  3. 6.2.3 Analyse der Zinszyklusphase: Februar 1994 bis März 1997 No access
  4. 6.2.4 Analyse der Zinszyklusphase: März 1997 bis Juni 1999 No access
  5. 6.2.5 Analyse der Zinszyklusphase: Juni 1999 bis Juni 2004 No access
  6. 6.2.6 Analyse der Zinszyklusphase: Juni 2004 bis Jänner 2006 No access
3. 6.3 Analyse der Markterwartungen und Einfluss auf die Volatilität bei Leitzinsänderungen No access
4. 6.4 Untersuchung des Verlaufs des Volatilitätsniveaus der annualisierten täglichen Standardabweichung No access
5. 6.5 Analyse der Differenz zwischen kurzfristigen und langfristigen Renditen (Yields) und der Veränderung der annualisierten täglichen Standardabweichung bei Leitzinsänderungen No access
6. 6.6 Untersuchung der durchschnittlichen Veränderung der annualisierten täglichen Standardabweichung vor und nach Leitzinsänderungen No access
7. 6.7 Analyse der kumulierten Veränderung der annualisierten Standardabweichung bei Leitzinsänderungen No access
7 - Zusammenfassung No access Pages 111 - 112
Abbildungsverzeichnis No access Pages 113 - 113
Tabellenverzeichnis No access Pages 114 - 116
Abkürzungszeichnis No access Pages 117 - 118
Literaturverzeichnis No access Pages 119 - 122

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